Das Wesen einer Versicherung ist eine wirtschaftliche Beziehung, die Menschen, Organisationen oder deren Interessen vor verschiedenen Gefahren schützt. Die Versicherungsarten sind unterschiedlich, aber es gibt einen traditionellen Ansatz für ihre Funktionen.
Risikofunktion
Diese Funktion spiegelt das Wesen der Versicherung wider, da die Form, der Inhalt der Versicherung darauf abzielt, Versicherungsschutz gegen verschiedene Arten von Risiken zu bieten - zufällige Ereignisse, deren Wahrscheinlichkeit einen wirtschaftlichen Nutzen darstellt. Das Fehlen einer Versicherung, Unfallrisiken macht eine Versicherung überflüssig. Die Kompetenz der Risikofunktion umfasst die Umverteilung der Geldmittel zwischen allen Beteiligten am Versicherungsprozess, die durch den entsprechenden Versicherungsvertrag abgesichert ist. Bei Vertragsende werden bei Nichteintritt der Versicherungsrisikosituation die Geldbeiträge an den Versicherungsnehmer nicht zurückerstattet.
Anlagefunktion
Diese Funktion besteht darin, die Wirtschaft aus Versicherungsreserven zu finanzieren – den Mitteln einer Versicherungsgesellschaft, in denen die im Schadensfall aufgelaufenen Barbeiträge des Versicherten gespeichert werden. Hierbei handelt es sich um eine Art der temporären Anlage, wenn Gelder in Wertpapiere, Immobilien und andere Bereiche angelegt, aber bei Eintritt eines Versicherungsfalls an den Versicherungsnehmer ausbezahlt werden. Seit der zweiten Hälfte des 20. Jahrhunderts übersteigen die Einkünfte der Versicherungsunternehmen aus Kapitalanlagen häufig die Einkünfte aus ihrer Versicherungstätigkeit.
Warnfunktion
Es ist einfacher, dich hundertmal zu warnen, als zweihundertmal zu bezahlen. Dies ist eine kurze Beschreibung der präventiven Funktion. Bis 2004 enthielt der Versicherungstarif die Zahlung von RPM - eine Reserve für vorbeugende Maßnahmen. Der so gebildete Betrag wurde zur Finanzierung von Maßnahmen zur Verhinderung des Eintritts von Versicherungsrisiken verwendet. Im Jahr 2004 verbot ein Regierungserlass die Einbeziehung von RPM in den Versicherungstarif, beraubte den Versicherern jedoch nicht die Möglichkeit, präventive Maßnahmen durchzuführen. Erst jetzt bilden sie aus ihren eigenen Gewinnen den Fonds für Präventionsmaßnahmen.
Spar- oder Sparfunktion
Der Name ändert sich je nach Versicherungsart. Die Lebensversicherung ist beispielsweise ein Sparprozess, bei dem ein bestimmter Prozentsatz der vom Versicherten angelegten Gelder belastet wird und der Betrag regelmäßig wächst. Das heißt, der Versicherte erhält im Versicherungsfall neben den von ihm angelegten Geldern auch Zinserträge, deren Gesamthöhe im Versicherungsvertrag festgelegt ist.
Die Sparversicherung bereichert ihre Kunden in keiner Weise. Tatsächlich bekommen sie nur das, was sie tatsächlich versichert haben. Beispielsweise schützt eine Überlebensversicherung das erworbene Vermögen einer Familie. Auch wenn der Wert der versicherten Sache im Laufe der Zeit gestiegen ist, erhält der Versicherungsnehmer nur den Betrag, mit dem die Sache zum Zeitpunkt der Versicherung bewertet wurde.